La paire EUR/USD a eu du mal à maintenir le soutien des haussiers alors que les baissiers continuaient de prendre des bénéfices. Jeudi, la paire a évolué latéralement, mais vendredi, il y a eu un renversement net en faveur du dollar américain, marquant la troisième tentative d'atteindre le niveau de retracement de Fibonacci de 127,2 % à 1,0255. Un rebond à partir de ce niveau pourrait favoriser l'euro, déclenchant une certaine reprise vers la zone de résistance à 1,0336–1,0346, tandis qu'un mouvement soutenu sous 1,0255 ouvrirait la voie à de nouvelles baisses vers le niveau de Fibonacci de 161,8 % à 1,0154.

La structure des vagues reste simple. La dernière vague descendante complétée a franchi le bas de la vague précédente, tandis que la toute dernière vague ascendante n'a pas réussi à atteindre le dernier sommet. Cela indique que la tendance baissière est fermement en place, sans signe de retournement. Pour que la tendance s'inverse, l'euro devrait enregistrer une hausse ferme au-dessus de 1.0460 et clôturer au-dessus de ce niveau dans la vague actuelle.

Le contexte fondamental de jeudi n'a offert que peu de soutien à l'euro. L'IPC final allemand a été conforme aux estimations initiales, et les ventes au détail aux États-Unis n'ont chuté que de 0,2 % par rapport aux attentes des traders. Bien que cela ait entraîné une légère baisse du dollar américain dans l'après-midi, les baissiers ont rapidement repris le contrôle. L'indice de la fabrication de la Fed de Philadelphie a affiché un impressionnant 44,3 points, dépassant largement la prévision de -5. Pour résumer, il y avait peu de raisons pour que les vendeurs se retirent. Bien qu'un rapport américain ait déçu, les données récentes ont été largement positives, suggérant que la Réserve fédérale est peu susceptible d'assouplir sa politique monétaire dans les mois à venir. Cela renforce la position du dollar et diminue la probabilité d'un retournement de tendance de baissière à haussière.

Sur le graphique de 4 heures, le couple est revenu au niveau de 1.0332 avant de rebondir. Le couple demeure dans un canal de tendance descendante, ce qui signale un sentiment baissier persistant parmi les traders. Une nouvelle baisse vers 1.0110 semble probable à moins que le couple ne sorte par le haut du canal. Aucune divergence n'est visible parmi les indicateurs pour suggérer un retournement, et un fort rallye de l'euro semble peu probable sans une percée au-dessus du canal.

Rapport Commitments of Traders (COT)

Le dernier rapport COT a révélé un sentiment net baissier. Au cours de la semaine dernière, les spéculateurs ont ajouté 9 335 positions longues et 10 392 positions courtes, renforçant la perspective baissière pour l'EUR/USD. Les positions longues totalisent désormais 168 000, tandis que les positions courtes s'élèvent à 238 000.

Pour la 16ème semaine consécutive, les principaux acteurs ont réduit leurs avoirs en euros, soulignant la tendance baissière en cours. Bien que les haussiers dominent occasionnellement certaines semaines, c'est davantage l'exception que la règle. Le facteur clé derrière la force du dollar—l'anticipation d'un resserrement monétaire par la Réserve fédérale—a déjà été pris en compte. Bien qu'il puisse y avoir de futurs catalyseurs pour une faiblesse du dollar, la tendance actuelle favorise un renforcement supplémentaire de la monnaie américaine.

Calendrier Économique pour le 17 janvier

• Zone euro : Indice des prix à la consommation (10:00 UTC)
• États-Unis : Permis de construire (13:30 UTC)
• États-Unis : Mises en chantier (13:30 UTC)
• États-Unis : Production industrielle (14:15 UTC)

Bien que le calendrier d'aujourd'hui inclue plusieurs événements notables, aucun n'est attendu d'avoir un fort impact sur le marché.

Prévisions EUR/USD et Conseils de Trading

Des opportunités de vente sont apparues suite à un rejet de la zone 1,0336–1,0346 sur le graphique horaire, avec des objectifs fixés à 1,0255 et 1,0154. Ces transactions restent valables, et le Stop Loss peut être ajusté pour atteindre le seuil de rentabilité. La paire a déjà presque atteint le premier objectif à deux reprises. Des opportunités d'achat peuvent se présenter suite à un rebond sur 1,0154 et 1,0110 ou si la paire clôture au-dessus de la zone 1,0336–1,0346.

Les niveaux de retracement de Fibonacci utilisés sont basés sur la plage 1,0336–1,0630 sur le graphique horaire et la plage 1,0603–1,1214 sur le graphique de 4 heures.